Pedrinho encontra a mula-sem-cabeça

 Tia Nastácia encontra Emília no varal e a solta. Saci consegue um pó, ele entrega para Pedrinho que joga em cima da onça, o perneta explica que aquilo é pó de mico. Emília anda com raiva e para descontar chuta uma pedra, que na verdade é Narizinho, que grita "ai" e a marquesa fica impressionada. Emília conta para Dona Benta e Tia Nastácia a sua descoberta, só que nenhuma das duas acreditam. Anoitece, Saci mostra para Pedrinho aonde nascem os sacizinhos e lhe mostra um. O Lobisomem uiva pela mata. Emília da um susto em Rabicó para se vingar do porco que não a ajudou. Pedrinho e Saci vêem o lobisomem, a fera sente o cheiro dos dois. Emília começa a juntar coisas para sua coleção de cacarecos, ela pede para Nastácia fazer uma canastra aonde ela pode guardar sua coleção. Pedrinho e Saci saem correndo, só que o lobisomem vai se aproximando cada vez mais, o Saci usa a fumaça do seu cachimbo e consegue disfarçar seu cheio, o Lobisomem vai em bora. Pedrinho e Saci comem palmito do jeito da mata só que no fim do banquete a mula-sem-cabeça aparece, o Saci vai em bora e deixa Pedrinho sozinho.